O Banco Central (BC) informou nesta quarta-feira, 2 de setembro, que está em processo de elaboração de medidas destinadas a reduzir os riscos associados ao alto nível de endividamento das famílias, especialmente aquele composto por créditos mais onerosos. A informação foi divulgada por meio do Comitê de Estabilidade Financeira (Comef), que destacou a necessidade de ações para fortalecer a sustentabilidade do crédito e a resiliência do sistema financeiro nacional.
Segundo a ata do Comef, o endividamento das famílias atingiu um patamar histórico, com um índice de comprometimento de renda de 49,8%. Essa taxa representa o percentual da renda das famílias dedicado ao pagamento de dívidas, e sua elevação indica uma situação de maior vulnerabilidade financeira. O documento ressalta que o nível de comprometimento de renda atingiu o maior valor registrado na série histórica, refletindo uma continuidade na tendência de aumento do endividamento, influenciada principalmente pela participação significativa de modalidades de crédito de alto custo.
O comitê destacou que a presença de créditos mais caros na composição dessa dívida é um fator preocupante. Entre esses, o crédito rotativo do cartão de crédito é um exemplo emblemático. Em julho deste ano, a taxa média de juros cobrados pelos bancos nessa modalidade recuou 6,2 pontos percentuais, atingindo 436,2% ao ano. Apesar da redução, esse índice permanece extremamente elevado, evidenciando o alto custo do crédito para os consumidores. Essa situação reforça a necessidade de cautela na concessão e no uso de créditos de alto custo, especialmente em um contexto de endividamento recorde.
Mesmo com iniciativas do governo federal, como o lançamento do programa Novo Desenrola Brasil e sua versão ampliada, o Desenrola 2.0, em maio, o problema do endividamento elevado ainda persiste. Essas ações têm como objetivo facilitar a renegociação de dívidas com juros menores, buscando aliviar o peso financeiro sobre as famílias. No entanto, o comitê observou que, apesar dessas medidas, o cenário ainda demanda atenção e ações adicionais para promover uma situação mais sustentável no setor de crédito.
Além disso, o Comef identificou mudanças na saúde financeira das empresas, com redução no número de companhias que apresentaram aumento no lucro líquido, ao mesmo tempo em que houve crescimento no número de empresas com elevação na despesa financeira líquida. Essas variações indicam um ambiente de maior vulnerabilidade financeira no setor empresarial, reforçando a necessidade de medidas que promovam maior estabilidade e sustentabilidade no mercado de crédito.
O presidente do Banco Central, Gabriel Galípolo, afirmou em março deste ano que a instituição já monitorava de perto a questão do crédito saudável. Em entrevista coletiva, Galípolo destacou que o BC trabalha na elaboração de normas e arranjos que promovam o consumo responsável de crédito, considerando a dimensão estrutural do problema.
Por fim, o documento destaca que o consumo das famílias, que é um importante vetor do setor de serviços — o maior da economia brasileira —, sofreu uma retração de 0,4% no último trimestre. Como consequência, o setor de serviços cresceu apenas 0,2% no segundo trimestre, frente a 0,5% no primeiro trimestre deste ano. O Produto Interno Bruto (PIB) do país, por sua vez, avançou 0,5% no segundo trimestre, uma desaceleração em relação ao crescimento de 1,1% registrado no primeiro trimestre, refletindo o impacto de fatores como o endividamento elevado e a retração no consumo das famílias.
